EL EURIBOR CIERRA AGOSTO DE 2010 AL ALZA
SITUÁNDOSE EN EL 1421%. ACUMULA CINCO MESES DE SUBIDAS. lAS
HIPOTECAS QUE SE REVISEN A PARTIR DE LOS DATOS DE AGOSTO SE
ENCARECERÁN LIGERAMENTE.
El Ibex 35 parecía que quería acercarse a
los 11.000 puntos, le quedaba un esfuerzo de uno o dos días más en su última
tendencia alcista. Pero como ocurre en esta crisis, que parece que nunca termina
y que cuando se vislumbra algo de luz, aparece un nubarrón que descarga su
fuerza para ahogar las esperanzas que se habían generado, apareció la noticia
del mal dato del paro en Estados Unidos. Los inversores plegaron velas y los
mercados volvieron a mostrar sus números rojos. El Ibex 35 desciende un 1,74%,
quedándose en los 10.651 puntos. Todavía debemos de agradecer que la caída no fue
demasiado contundente. El problema es que no sabemos si de nuevo esa noticia
será un punto de inflexión, por para volver a las caídas continuadas, o si la
fuerza de la recuperación económica será suficientemente fuerte para haber
absorbido el golpe y continuar con su senda alcista.
La economía española mejora. En el segundo
trimestre del 2010 ha crecido un 0,2%, si bien todavía contiene un descenso
interanual del 0,2%. Si en el primer trimestre la economía creció un 0,1%, este
dato se ha visto mejorado sensiblemente en el segundo trimestre ya en él, la
economía ha crecido un 0,2%. Son datos extraídos del boletín económico del Banco
de España. El factor fundamental de la mejora económica estriba en la
mejoría de la demanda interna, cuya caída se ha atenuado de forma notable
(-0,8%) apoyada por el alza del consumo privado. Al mismo tiempo la aportación
positiva de la demanda exterior neta se ha visto reducida hasta un 0,6 %. Este
segundo trimestre ha sido especialmente complicado, pues los mercados
financieros mostraron un fuerte histerismo al ser alborotados por la grave
situación financiera de Grecia, situando a la economía española junto al abismo.
"Los datos económicos disponibles y los
indicadores disponibles también sugieren el fortalecimiento de la actividad
económica en el segundo trimestre de 2010, y los datos disponibles para el
tercer trimestre, son mejor de lo esperado."Así se manifestaba Jean Claude
Trichet, después de que en el Consejo de Gobierno del Banco Central Europeo
(BCE) se decidiera mantener los tipos de interés en el 1%. Son declaraciones muy
positivas, sobretodo poniéndolas en contraste con las escuchadas durante tantos
meses anteriores en los que los problemas y las situaciones económicas muy
negativas han reinado por doquier. Por una parte habla de fortalecimiento de la
actividad económica en el segundo trimestre de 2010, pero además y eso es
todavía más esperanzador, declara que los datos con los que se cuenta de momento
en el tercer trimestre son mejor de lo esperado.
El Consejo de Gobierno del Banco Central
Europeo (BCE), se reúne todos los meses y hoy era la reunión correspondiente al
mes de agosto de 2010. Se ha decidido mantener los tipos de interés en el 1% y
esta noticia siempre tiene mucha importancia, sobretodo para los ciudadanos que
están pagando una hipoteca. Los tipos de interés y el Euribor, tienen una
relación muy estrecha. Si se decide subir los tipos de interés, el Euribor sube
inevitablemente y a la inversa, si se decide bajarlos, el Euribor también
retrocede. Ambos siguen una tendencia muy paralela. A consecuencia de la grave
crisis económica que llevamos ya varios años sufriendo, el BCE decidió aplicar
una política de rebajas en los tipos de interés.
El Banco de España ha confirmado que el
Euríbor ha terminado el mes de julio de 2010 con un nivel mensual del 1,373%.
Con esta subida respecto al mes anterior (0,092 puntos), el indicador acumula
cuatro meses consecutivos al alza. El Euríbor a pesar de estas subidas, todavía
se encuentra por debajo del Euribor de hace un año, pues este se encontraba en
julio de 2009 en el 1,412%. Los actuales valores del Euríbor superan ya los
valores de agosto del año pasado, por lo que todo parece indicar que agosto de
2010, terminará con un nivel mensual superior al del agosto de 2009 que fue del
1,334%, por lo que las hipotecas ya se encarecerán a partir de estos datos.
El Consejo de Gobierno del Banco
Central Europeo (BCE) en su reunión del 8 de julio de 2010, mantener los tipos
de interés en el 1%. Es la decisión más lógica y más esperable por parte de la
autoridad monetaria, ya que la debilidad económica de la Eurozona, la
incertidumbre respecto a la recuperación y la baja inflación no invitan en
absoluto a un endurecimiento de la política monetaria. El actual nivel de tipo
de interés, el 1%, es el más bajo de la historia, y se ha llegado a él tras una
política continuada de recorte de tipos, iniciada el 8 de octubre de 2008, con
el fin de afrontar la terrible crisis económica internacional, que todavía
no se ha superado
El Banco Central Europeo (BCE)
sitúa los tipos de interés en el 1%. El día 7 de Mayo de 2009, se
decide bajar los tipos de interés un cuarto de punto, desde el 1,25% hasta el 1%
El Banco Central de Inglaterra (BoE)
sitúa los tipos de interés en el 0,50%. El día 5 de Marzo de 2009, se
decide bajar los tipos de interés medio punto, desde el 1% hasta el 0,50%%
La Reserva Federal de Estados
Unidos (Fed) sitúa los tipos de interés entre el 0 y el
0,25%. El día 16 de Diciembre
de 2008, se decide bajar los tipos de interés desde 1%
hasta casi el 0%
Ibex35
a las 8:02
IBEX 35
Euribor, 7 de Septiembre de 2010
Euribor 1 Semana
0,506
Euribor 3 meses
0,617
Euribor 1 Mes
0,710
Euribor 6 Meses
0,881
Euribor 2 Meses
1,133
Euribor 12 Meses
1,412
Nombre
Ahora
Variacion
Diferencia
Ibex 35
10586.20
+107.101
1.02%
Abengoa
19.70
+0.01
0.05%
Abertis
13.545
+0.08
0.59%
Acciona
62.26
+0.32
0.52%
Acerinox
12.88
+0.045
0.35%
ACS
34.475
+0.375
1.1%
Arcelormitta
25.26
+0.48
1.94%
B. Popular
4.827
+0.019
0.4%
B. Sabadell
3.896
+0.012
0.31%
B. Santander
9.795
+0.152
1.58%
Banesto
7.132
+0.028
0.39%
Bankinter
5.295
+0.003
0.06%
BBVA
9.85
+0.086
0.88%
BME
20.53
+0.035
0.17%
Criteria
3.77
+0.027
0.72%
Ebro Puleva
0.00
N/A
0%
Enagas
14.37
-0.035
-0.24%
Endesa
19.20
+0.075
0.39%
Nombre
Ahora
Variacion
Diferencia
FCC
19.405
+0.12
0.62%
Ferrovial
7.169
+0.067
0.94%
Gamesa
5.235
-0.065
-1.23%
Gas Natural
12.16
+0.09
0.75%
Grifols
9.901
+0.185
1.9%
Iberdrola R.
2.545
+0.007
0.28%
Iberdrola
5.699
+0.07
1.24%
Iberia
2.766
+0.041
1.5%
Inditex
56.17
+1.15
2.09%
Indra
13.88
+0.355
2.62%
Mapfre
2.337
+0.011
0.47%
OHL
20.31
+0.315
1.58%
R.E.C.
34.01
+0.125
0.37%
Repsol YPF
18.69
+0.14
0.75%
Sacyr
3.676
+0.032
0.88%
Tecnicas Reu.
38.625
+0.165
0.43%
Telecinco
8.577
+0.154
1.83%
Telefonica
17.92
+0.10
0.56%
El Euribor día a día. Gráficos del Euribor mensual. Valores diarios del Euribor
En el espacio
"interés", si el banco ofrece préstamos
hipotecarios utilizando como índice el euribor, deberás de colocar la suma
del porcentaje actual de euribor más el diferencial que añade el banco. Por
ejemplo si el porcentaje actual del euribor es "5.393" y tu banco
ofrece "euribor + 0,45 " deberás de realizar la suma 5.393 + 0,45. La suma en el
ejemplo es: 5.393 + 0,45 = 5.843. Esta es la cantidad que deberás colocar en
el espacio "interés".
En Revisión Hipoteca:Comprueba cuanto variará aproximadamente tu cuota
mediante el formulario. A través de las tablas de los datos del Euribor,
comprueba cual era su valor hace 6 o 12 meses, dependiendo de si la revisión
de tu hipoteca es semestral o anual.
Súmale el diferencial que le añade tu banco al Euribor. Este será el
resultado que deberás colocar en la casilla del interés anterior. Haz el
mismo procedimiento con respecto al interés actual, buscando el valor del
Euribor actual y añadiendo el diferencial. Así tendrás el interés actual.
Recuerda que son datos
aproximados. Los datos reales pueden variar, pero no lo harán de forma
significativa. El diferencial que le aplica el banco a un préstamo
hipotecario viene reflejado en la escritura de la vivienda. Si no puedes
acceder a ella, añádele un diferencial medio de 0,50%, para tener una idea
aproximada.
Simulador Hipoteca
Simulador Revisión Hipoteca
Simulador Amortización Parcial
Anticipada de la Hipoteca
Instrucciones calculadora simulador
amortización parcial de la hipoteca:
En el espacio "interés", si el banco
ofrece préstamos hipotecarios utilizando como índice el IRPH o el
Euribor, deberás
de colocar la suma del porcentaje actual del IRPH o Euribor más el diferencial
que añade el banco. Por ejemplo si el porcentaje actual del IRPH es
"3.393" y tu banco ofrece "IRPH + 0,25 " deberás de realizar la suma
3.393 + 0,25. La suma en el ejemplo es: 3.393 + 0,25 = 3.643. Esta es la
cantidad que deberás colocar en el espacio "interés".
En el espacio "cantidad amortizar",
señala la cantidad que quieres adelantar.
En los espacios "capital pendiente" y plazo",
señala el capital que resta de la hipoteca en el momento de amortizar, y
en plazo el tiempo que resta en el momento también de amortizar.
Hipoteca Naranja. Una Hipoteca con unas condiciones muy
atractivas
La hipoteca Naranja cuenta con una serie de ventajas que la
hacen muy atractiva. Está referenciada al Euribor + 0,69% cumpliendo unas
condiciones. Tiene 0% de comisiones y además se consiguen todos los beneficios
de la cuenta nómina naranja.
Las condiciones de la Hipoteca Naranja,
son muy atractivas y dignas de tener en cuenta. La hipoteca Naranja está
referenciada al Euribor, con un diferencial bastante llamativo, un 0,69%
(2,40 T.A.E.), para hipotecas iguales o superiores a 150.000 €. Para
conseguir estas buenas cifras en la hipoteca hay que seguir ciertas
condiciones. Lo importante se encuentra en que las ventajas que ofrece la
hipoteca Naranja son muy interesantes. Se trata de un hipoteca sin
comisiones, pero tampoco tiene la cláusula de suelo, que es la que ha
impedido a muchos hipotecados, que si que la tenían en sus respectivos
contratos, beneficiarse de los actuales valores bajos del Euribor. Pues bien,
la Hipoteca Naranja, tampoco tiene cláusula del suelo. Para conseguir la
Hipoteca Naranja, no es necesario
contratar ningún plan de pensiones, ni seguro por protección de pagos o
desempleo, ni es necesario que se paguen tarjetas de crédito y débito.
Puedes conseguir una información más amplia de la hipoteca naranja
haciendo clic en la imagen de la derecha.
Con la Hipoteca Naranja, se puede conseguir un
Euribor + 0,69, (2,40 T.A.E.) si se trata de una hipoteca igual o superior a 150.000
euros. Si es una hipoteca de menor cantidad, entonces hablaríamos de
Euribor + 0,79%.
Para conseguir la hipoteca se debe domiciliar la nómina y contratar los seguros
de hogar y vida que son comercializadas por ING DIRECT. Las posibilidades en torno a la hipoteca son
varias: para comprarse una vivienda, para traer la hipoteca de otra entidad con
el fin de mejorar las condiciones, para pedir un préstamo hipotecando la casa, o
para traer la hipoteca y pedir más dinero.
El importe de la hipoteca naranja es hasta
el 80% del valor de tasación y debe ser como mínimo de 50.000 euros. El plazo
máximo es de 40 años y el mínimo de 9. Al vencimiento de la hipoteca la edad de
los titulares no debe superar los 75 años.
Una de las características más interesantes
es el 0% en todas las posibles comisiones: Hay 0% de comisiones por
apertura, por desistimiento, ya sea por amortización parcial o total, o
por subrogación. También 0% de comisión al Banco ING DIRECT por subrogación del
deudor o por cambio de condiciones.
Otra característica antes referida, es que no
existe cláusula de suelo; y eso también es una ventaja, puesto que si el Euribor
está muy bajo, nos beneficiaremos de unos intereses también muy bajos, es decir la famosa cláusula de suelo
que no permite beneficiarse de un Euribor bajo, en el caso de la Hipoteca Naranja,
no existe.
También resulta interesante, al contratar la hipoteca naranja, el
traspaso de las ventajas que tiene la cuenta Nómina como son:
- Devolución del 2% del coste de los principales recibos, es
decir, el del gas, la luz, el teléfono fijo, el móvil, e internet.
- Gratis tarjetas de crédito y débito.
- Resulta gratis sacar dinero en cualquiera de los cajeros de
la red 4B.
- Y aquí se vuelve a repetir: NO existen comisiones de ninguna
clase.
En la Hipoteca Naranja hay flexibilidad en los pagos, ya que se
podrán hacer amortizaciones anticipadas a partir de 1.500 euros, en el momento
en el que el cliente lo desee y ello no acarreará ningún gasto adicional.
Los gastos de la Hipoteca Naranja son los de cualquier préstamo
hipotecario: tasación, notaria, registro, gestoría e impuestos; que pueden ser
incluidos todos ellos en la hipoteca.
ING DIRECT pertenece al Grupo ING que es
la primera entidad financiera de Holanda y una de las más grandes del mundo.
Su actividad gira principalmente en torno a tres importantes áreas: seguros,
banca y gestión de activos. En 1997 el Grupo ING lanzó su primera
experiencia de banca online en el mundo y fue en Canadá. En 1999 lo hizo en
España
Las ofertas lanzadas a los posibles clientes
de ING DIRECT siempre se han caracterizado por ser productos altamente
rentables, que carecen de comisiones y cuyas vías de contratación y
formalización son el teléfono e Internet. El nacimiento de la cuenta naranja,
fue en 1999 y dos años más tarde, en el 2001 apareció la hipoteca naranja.
Posteriormente en 2003, los productos de inversión; la cuenta nómina en el 2005
y en el 2007 los préstamos personales. Desde su misma web se señalan sus
actuales cifras: se trata de un banco online presente en 9 países que pertenecen
a 3 continentes. Cuenta con 22,9 millones de clientes en todo el mundo. 353.000
millones de euros en fondos gestionados, 40.000 millones de euros repartidos a
sus clientes en concepto de intereses por sus ahorros y concretamente en España
ha conseguido 2.000.000 de
clientes en sus 10 años de actividad.
Vías para la adquisición de una vivienda e impuestos a
pagar en la adquisición de una vivienda
Podemos adquirir una vivienda desde diferentes vía y
deberemos de estar pendientes de los diferentes impuestos que deberemos
satisfacer.
¿A través de que vías o medios
podemos adquirir una vivienda?
Podemos adquirir una vivienda a través de diferentes vías:
- Puede ser vendida y comprada desde particular a particular de forma
directa.
- También podemos adquirirla acudiendo a la promotora o empresa de
construcción.
- A través de un Agente de la Propiedad Inmobiliaria, conocido como API. Se
trata de un profesional titulado cuya función es la de actuar como mediador o
intermediario en una transacción inmobiliaria. El Agente normalmente cobrará una
comisión dependiente en porcentaje del precio de la compraventa. El Agente de La
Propiedad Inmobiliaria tiene como funciones ser mediador en las compraventas,
permutas, arrendamientos... sobre inmuebles rústicos y urbanos.
- Acudiendo a una agencia inmobiliaria
Impuestos que deberemos pagar al adquirir una
vivienda
El Impuesto sobre el Valor Añadido
(IVA): se aplica este impuesto solamente si se trata de la primera
transmisión de vivienda nueva, es decir, a través una compra directa al
promotor. Debemos tener en cuenta por tanto que sobre el precio escriturado se
le deberá aplicar el porcentaje del 8% en el caso de vivienda libre. Si estamos
hablando de una Vivienda de Protección Oficial (VPO) nos beneficiaremos de la
aplicación del IVA superreducido que sólo es del 4%, el mismo tipo de IVA que se
aplica a los productos de primera necesidad como el pan, la leche, los huevos,
las frutas, o por ejemplo los libros. Antes del 1 de julio de 2010 el IVA que se
aplicaba a la compra de vivienda libre era el reducido del 7%, pero a partir de
esa fecha pasa del 7% al 8%. Sin embargo el IVA superreducido del 4% para las
VPO, se mantienen en el 4%.
Impuesto sobre Transmisiones
Patrimoniales (ITP): El IVA se aplicaba al efectuar la primera
transmisión de una vivienda nueva. ¿Pero que ocurre en el caso de una segunda
transmisión? ¿Se libra de impuestos? Ni mucho menos. En este caso, nos
encontramos con el Impuesto sobre Transmisiones Patrimoniales, y depende de la
Comunidades Autónomas. En general es del 7%, aunque varia dependiendo de la
Comunidad Autónoma y también seguramente muchas de ellas pasarán como ocurre con
el IVA desde el 1 de julio del 7 al 8%.
Impuesto sobre Actos Jurídicos
Documentados (IAJD): Este impuesto, como ocurre con el impuesto sobre
transmisiones patrimoniales, también es dependiente de las Comunidades
Autónomas, y su porcentaje varía por tanto en función de ellas. También es un
impuesto que varía en función del tipo de vivienda. El porcentaje del gravamen
es pequeño y dependiendo de la Comunidad Autónoma se encuentra entre el 0,5% y
el 1%. El IAJD se aplica en actos jurídicos que tienen una formalización en
documentos públicos (de ahí los dos términos: actos y documentados), pero que
además suponen una cuantía económica. Con estos requisitos, el gravamen aparece
en las hipotecas y en las compraventas de viviendas.
Impuesto sobre el Incremento del
Valor de los Terrenos de Naturaleza Urbana: Es el impuesto conocido como
la plusvalía. Las viviendas generalmente van aumentando su valor desde el
momento en que la adquirimos. Por ejemplo si compramos una vivienda por 150.000
euros y unos años más tarde se vende por 215.000 euros, la vivienda ha generado
una plusvalia de 65.000 euros. En este caso, aparece el Impuesto sobre el
Incremento del Valor de los Terrenos de Naturaleza Urbana. Se trata de una
impuesto gestionado por los Ayuntamientos. Se trata de un impuesto que depende
del valor catastral del suelo. También depende de los años que hayan
transcurrido desde que se adquirió la vivienda y por otra parte, al ser un
impuesto gestionado por los ayuntamientos, también dependerá del municipio donde
se encuentre el inmueble. El vendedor será el encargado de efectuar el pago del
impuesto, si bien, se puede pactar otra cosa.
La Hipoteca Azul de iBanesto muestra unas características muy
atractivas, como son la referencia al Euribor, un diferencial muy atractivo
0,38%, y te quitan el suelo y te pagan todos los gastos del cambio: cancelación,
notaría, registro y gestoría.
Una de las mejores hipotecas que ofrece actualmente el
mercado, es sin duda, la hipoteca de Azul de iBanesto. De forma muy
simplificada, se puede exponer que la Hipoteca Azul de iBanesto
incide en tres
de las principales características que en general más valoran los clientes en la
actualidad, y que más sobresalen, o sobre las que más se pregunta. Y son que:
2.- El diferencial que se aplica sobre el
Euribor, resulta muy atractivo, máxime en estos momentos en los que muchas
entidades, dada la actual situación del Euribor que se encuentra en niveles
excepcionalmente bajos, han subido los diferenciales. Pues bien, el diferencial
de la Hipoteca Azul de iBanesto es del 0,38%.
3.- Te quitan, si lo tienes, el suelo de
la hipoteca y te pagan todos los gastos del cambio: cancelación, notaría,
registro y gestoría. La cláusula del suelo, ha conseguido que muchos ciudadanos
hipotecados se hayan visto perjudicados. Pues si bien, el Euribor ha pasado en
poco tiempo de encontrarse en máximos históricos a mínimos, muchos clientes con
hipoteca pendiente han visto como en las correspondientes revisiones de sus
préstamos sus cuotas no han bajado o lo han hecho mínimamente, debido a la
cláusula de suelo. La cláusula del suelo consiste en un nivel, por ejemplo el
3,50%, por debajo del cual no se aplica para el cálculo de la cuota en la
correspondiente revisión el valor del Euribor actual, sino el nivel de la
cláusula del suelo, en el ejemplo el 3,50%.
Vayamos a una descripción más pormenorizada de la hipoteca.
Al realizar un cambio de hipoteca manteniendo el mismo importe de la anterior
entidad del cliente, se establece con índice de referencia el Euribor
hipotecario +0,38% (1,62% TAE).
Es necesario domiciliar la nómina, dos recibos y contratar un
seguro Multirriesgo del Hogar con Santander Seguros y Reasegurados.
En cuanto a comisión de cancelación anticipada: se trataría
de la misma que el cliente tuviera en su hipoteca actual. En cuanto a comisión
de amortización parcial, sería la misma que la hipoteca actual, siendo menor del
25% del capital pendiente y mayor a 1.803,04 €. La comisión por cambio de
condiciones o de garantía sería del 0,50%.
Al domiciliar la nómina devuelve el 3% de los principales
recibos.
Regalo de dos tarjetas de crédito de iBanesto.
Hay que señalar que el importe del capital
pendiente de la entidad de origen en el momento de la firma de la operación de
cambio de hipoteca no debe superar el 70% de la hipoteca. Es decir la hipoteca
Azul de iBanesto puede cubrir hasta un 70% de la tasación de la vivienda. El
importe mínimo para realizar la subrogación no debe ser superior a 60.00 0€
El plazo será el que tiene el cliente con
su actual entidad y nunca debe ser superior a 30 años.
El dinero tiene un precio y este viene determinado por los
tipos de interés. Relacionados con ellos existen una serie de conceptos como el
TIN, el TAE o el precio oficial del dinero determinado por los Bancos Centrales.
Los tipos de interés señalan que porcentaje de una
cantidad de dinero se ganaría por un cliente que la deposita en una institución
financiera o se debería satisfacer a la institución si se tratase de un
préstamo. Las instituciones financieras, como bancos y cajas de ahorro, siempre que prestan dinero, no sólo
quieren recuperarlo en un tiempo determinado, sino que además cuentan con que el
cliente les entregará más dinero del que ellos inicialmente prestaron. Esta
cantidad vendrá determinada por el tipo de interés. Igualmente las instituciones
financieras señalan un tipo de interés para la cantidad de dinero que sea
depositada en ellas y que el cliente ganará.
En relación con los tipos de
interés, existen una serie de conceptos que conviene conocer. Se trata del Tipo
de Interés Nominal (TIN) y la Tasa Anual Equivalente (TAE).
TAE son las siglas correspondientes a
Tasa Anual Equivalente o Tasa Anual Efectiva.
Se trata de un indicador que expresa en forma de porcentaje el rendimiento o los
costos de un determinado producto financiero. El
TAE acompaña al interés nominal en los planes de ahorro, así como en los
préstamos hipotecarios y personales. Es más fácil de comprender el
TAE, en los productos de ahorro.
Si nuestro banco nos ofrece un plan de ahorro consistente
en invertir 1000 euros a un plazo de un año a un interés nominal del 5%, cuando
termine el año, nuestros 1000 euros nos habrán producido al final del año un
interés de , 50 euros, es decir 5 euros por cada 100 euros que habíamos
invertido. ¿Pero que es lo que ocurre si en lugar de darnos los intereses al
final del año, nos lo dan en diferentes pagos a lo largo del año, por ejemplo
mensualmente, y ese dinero se une al capital inicial para conseguir más
intereses? Pues que ese dinero que se une al que ya tenemos, crea también su
interés y eso hará que el TAE difiera del interés nominal siendo mayor que este.
La formula del TAE es la siguiente:
TAE = (1 + i / k)^k – 1
i es el tipo de interés nominal anual y k el número de pagos que se efectúen
en el año.
El TAE en productos de ahorro
Si depositamos a un año 1000 euros con un interés nominal del 7 %, al termino
del año, percibiremos 70 euros de intereses, es decir, un total de 1.070 euros,
y el TAE coincidirá con el interés nominal, es decir TAE = 7%. Estamos
hablando de interés simple porque los intereses producidos, durante todo
el tiempo que se alarga el depósito o plan de ahorro únicamente son producidos
por el capital inicial. Pero, si hubiéramos percibido los intereses que genera
el capital en pagos mensuales, no habremos recibido al final un 7 % de interés,
sino más, porque los intereses recibidos en cada pago mensual, se han unido al
capital anterior, generando así más intereses, al aumentar el capital, por lo
que al final, los intereses generados no serán del 7%, como dice el interés
nominal, sino un porcentaje superior que será el TAE. Ahora estamos hablando de
interés compuesto, porque al capital se le añaden o suman periódicamente los
intereses producidos. Cuando termina cada periodo de pago, el capital que se
tiene es el capital anterior más los intereses producidos por ese capital
durante ese periodo. Así si tenemos dos posibilidades de planes de ahorro con un
mismo interés nominal y un mismo plazo, será más rentable el que más periodos de
pago ofrezca, pues para cada periodo se suma capital (producido de los intereses
producidos en ese periodo), al capital anterior. En este caso, si depositamos al
plazo de un año 1000 euros con un interés nominal del 7%, y 12 pagos al año de
los correspondientes intereses, ¿cuál será el dinero final conseguido? ¿Qué TAE
se habrá aplicado?
Aplicando la fórmula tenemos:
7 / 100= 0,07
TAE = (1+ 0,07 / 12 ) ^12 - 1 = 0,0723 , es decir, una TAE de 7,23 %,
mientras que el interés nominal era del 7 %.
I = (1000 * 7,23 *12) / 1200 = 72,3 de intereses.
1000 + 72,3 = 1072, 3 euros, de capital al final.
El TAE en préstamos hipotecarios o
personales
Cuando hablamos de préstamos hipotecarios o personales, el
TAE encierra en sí mucha información, ya que incluye al interés nominal, los
gastos y comisiones bancarias y el plazo de la operación, por otra parte no
quedan incluidos otros gastos en el TAE. No se incluyen por ejemplo los
gastos de tasación de la vivienda o los seguros que son requeridos por la
entidad financiera.
Si tenemos dudas de que préstamo firmar entre dos o
varios, el TAE es el indicador que nos ayudará, porqué para préstamos con
tipos de interés y comisiones diferentes el TAE los homogeneiza convirtiéndolos
a un común equivalente anual. De todas maneras, también deberemos estar
pendientes de otras consideraciones que no recoge el TAE, como es la posibilidad
que un préstamo financiero pueda cancelarse anticipadamente o de la confianza
que tengamos con la entidad financiera. También es importante que la cuota
mensual a pagar la consideremos adecuada a nuestras posibilidades financieras
para poder afrontarla con comodidad. Por otra parte no debemos comparar el TAE
de un préstamo hipotecario a interés fijo con otro a interés variable, ya que
este último dependerá mucho de la variación que sufra el índice de referencia
que se aplique. Si los dos préstamos hipotecarios son a interés fijo, si que
será muy útil el TAE, porque el TAE más reducido será el que nos lleve a pagar
menos intereses, y por último tampoco hay que comparar el TAE de un préstamo
personal, con un préstamo hipotecario, ya que éste último, como comentábamos
anteriormente hay muchos gastos que no se incluyen en el TAE.
El precio
oficial del dinero. Los bancos centrales. El Banco Central Europeo (BCE)
Los Bancos Centrales determinan el nivel del precio
oficial del dinero para el país o conjunto de estados sobre las que ejerce su
autoridad monetaria. De esta manera, la Reserva Federal (Fed) decide el nivel de
los tipos de interés para Estados Unidos, el Comité de Política Monetaria del
Banco de Inglaterra (BoE) señala el precio oficial del dinero en Reino Unido y
el Banco Central Europeo (BCE) fija el nivel de los tipos de interés para la
Eurozona, que está constituida por los países que han adoptado el Euro como
moneda oficial. Son sólo unos ejemplos de Bancos Centrales.
En relación con el tipo de interés oficial del dinero,
existen unos conceptos que actúan como determinantes de su nivel, como son la
inflación, la deflación, el crecimiento económico y la estabilidad de precios.
La función
principal del BCE que es la de cuidar y mantener
el poder adquisitivo de la moneda y la
estabilidad de precios en la zona euro, en otras
palabras, controlar la inflación. El
BCE define la estabilidad de precios como un
incremento interanual del Índice Armonizado de
Precios de Consumo para la Eurozona inferior al
2 %. Para calcular este índice, se forma una
cesta de la compra con unos determinados
productos de consumo, aceite, agua, pescado,
fruta, televisiones, etc. El precio de esta
cesta de bienes se controla periódicamente y se
calcula cuanto ha aumentado o disminuido
anualmente. Si el aumento es inferior al 2 %
estamos ante una estabilidad de precios. Ahora
imaginemos dos situaciones en un mismo país, en
ambas hay la misma cantidad de bienes y
productos que las personas pueden adquirir, pero
en una situación, la gente tiene mucho más
dinero para gastar que la capacidad del país
para producir bienes y servicios y en la otra la
gente tiene una cantidad de dinero disponible
para gastar en equilibrio con la cantidad de
productos que puede producir el país. En la
primera situación hay mucho dinero en
circulación, es decir, la gente puede comprar
productos a un ritmo muy por encima de la
capacidad del país para producirlos, de esta
manera, como hay más demanda que oferta, no hay
bienes para todos, es decir, escasean, y por
ello los precios aumentan considerablemente. Si
no hay bienes para todos, es decir poca oferta
para mucha demanda, los productos se venden muy
rápidamente. Los empresarios, observando que sus
productos se han vendido muy fácilmente, suben
los precios, pues se percatan que hay mucha
gente interesada. Caemos en una espiral de
subida de precios. Estamos en esta situación ante un
proceso inflacionista. Ahora podemos explicar
cual es la función del Banco Central Europeo, y
esta es, la de mantener los precios estables.
Esto se consigue controlando la inflación en un
nivel inferior pero próximo al 2% a medio plazo.
Es decir que el Índice Armonizado de Precios de
Consumo, o en palabras más sencillas, que la
misma cesta de la compra que se elige como
estudio no aumente sus precios más de un 2%.
El BCE estudia los riesgos
que pueden existir para la estabilidad de
precios. Observa indicadores como el crecimiento
económico y los precios del petróleo que podrían
causar un aumento de los precios a corto plazo
y también averiguan la cantidad de dinero en
circulación, ya que si hay demasiado los precios
pueden aumentar considerablemente y si hay una
subida general de los precios estamos ante un
proceso inflacionista.
Para controlar los precios fija los tipos de
interés. Si aumentan los tipos de
interés, los bancos suben los intereses al que
dejan dinero, es decir habrá que pagar mayor
dinero en los préstamos personales e
hipotecarios y entonces baja la demanda de
dinero, es decir la gente pide menos préstamos
porque los intereses son más altos y entonces en
general hay menos dinero en circulación,
evitando así una subida general de los precios.
Con ello se consigue que los precios estén
estables y esto genera un clima de confianza en
torno al dinero. Esto favorece el ahorro y
las inversiones. Las empresas invierten más con
lo que aumenta el empleo y se genera crecimiento
económico.
El proceso inverso a
la inflación es la deflación, y se trata de la
bajada general de precios. También es un
fenómeno peligroso, ya que la gente dejaría de
consumir pensando que posteriormente estarían
los mismos productos a precios más bajos e
igualmente las empresas dejarían pasar tiempo
para efectuar sus inversiones, con lo que
aumentaría el desempleo. La deflación es pues
también un peligro para el crecimiento
económico. Así pues, El BCE controla estos
procesos, tratando de conseguir la estabilidad
de los precios.
Aumentar los tipos de interés conduce al ahorro. Se piden menos préstamos
personales porque se incrementa el interés por el dinero prestado. No hay tanta
circulación de dinero, con lo que se reduce o contiene la inflación, ya que si
hay mucha liquidez en circulación y la capacidad productiva del país, es decir,
la oferta, no puede atender adecuadamente la demanda, los precios aumentan
porque como hay menos oferta que demanda, los bienes son escasos y los precios
tienden al incremento, con lo que se produce inflación, es decir, un
aumento en el costo de la vida y una perdida del poder adquisitivo. Por ello
en muchas ocasiones, se comenta que los tipos de interés suben para contener la
inflación. Pero por otra parte, hay que saber que el hecho de
que el Banco Central Europeo aumente los tipos de interés, significa que sube el
interés al que presta el dinero a los bancos, lo que lleva a las entidades
financieras a también subir los intereses al que se prestan ellos dinero entre
sí y este es el indicar que marca el Euribor, por lo que también suben los
intereses en las préstamos hipotecarios.Muchas veces los grandes bancos europeos, cuando
sospechan o tienen indicios de una próxima subida de los tipos de interés; antes
de que suceda, siendo previsores, ya suben ellos los interés a los que se
prestan dinero entre ellos, por ello, muchas veces ante una cercana subida de
tipos, sube bruscamente el Euribor.
El periodo de carencia permite rebajar total o parcialmente
la cuota de la hipoteca. Puede resultar una importante ayuda en momentos
económicos difíciles, pero no hay que olvidar que implicará un encarecimiento
del préstamo, por lo que se deberá utilizar en situaciones excepcionales.
¿Qué es el periodo de carencia?
El periodo de carencia puede darse en un préstamo para el
consumo, en un préstamo hipotecario, en la suscripción de una póliza de seguro o
en el alquiler de un inmueble, pero se utiliza sobretodo en las hipotecas y es a
lo que nos vamos a referir en el presente artículo.
El periodo de carencia en las hipotecas consiste en un
tramo de tiempo determinado durante el cual no se pagaría la cuota mensual,
estaríamos hablando de una carencia total, o se dejaría de pagar la parte
correspondiente a la amortización y sólo se pagarían los intereses, también en
un tramo de tiempo determinado, y en este caso se trataría de un periodo de
carencia parcial.
¿El periodo de carencia es una
ventaja?
El periodo de carencia se ofrece como una "ventaja",
determinada en una cláusula del contrato hipotecario que el cliente va a
formalizar. Se trata de una ventaja entre comillas, porque la utilización del
periodo de carencia implicará un alargamiento de la vida de la hipoteca con el
consiguiente aumento de intereses. Pero es una ventaja, al fin y al cabo, ya que
el cliente a lo largo de la vida de la hipoteca puede pasar por diversas
situaciones económicas negativas, como el desempleo, durante las cuales puede
necesitar ayuda.
¿Cuándo es recomendable utilizar
el periodo de carencia?
La utilización del periodo de carencia pueden permitirle
al cliente superar la mala situación de su economía, pero no hay que olvidar que
se trata de un recurso a utilizar en situaciones excepcionales.
Muchas familias se encuentran en la situación de que sus
gastos aumentan. Puede venir un gasto tan inesperado como ineludible y la cuota
de la hipoteca viene inexorablemente mes tras mes extrayendo una gran parte de
los ingresos. Resulta muchas veces muy complicado encontrar una salida a tanta
presión económica. En este sentido el periodo de carencia puede resultar un
alivio y un balón de oxigeno para afrontar mejor la situación durante ese lapso
de tiempo en el que se ha acumulado una gran cantidad de gasto inevitable. Pero
siempre debemos tener presente que al utilizar el periodo de carencia, el
préstamo experimentará un encarecimiento.
Desde 2005 hasta octubre de 2008, el Euribor experimentó
una espectacular subida que le llevo a encontrarse en máximos históricos,
incluso en plena crisis económica en la que muchos ciudadanos caían en las redes
del desempleo. Estas circunstancias tan demoledoras para las economías
familiares necesitan de salidas rápidas y eficaces hasta que la situación se
normalice, y en este sentido, el periodo de carencia puede resultar una
importante ayuda.
Ejemplo
Ahora revisemos un ejemplo real: la Hipoteca Sin de
Bankinter ofrece como una ventaja para el cliente que la formalice el periodo de
carencia: Se trata de un tiempo en el que no se amortiza ninguna cantidad de
capital, es decir, solamente se estaría cubriendo en el pago intereses. El
periodo de carencia podría solicitarse a partir de los 3 primeros años de vida
de la hipoteca. Se podrá solicitar la carencia para un máximo de tres cuotas
mensuales, ya sean estas consecutivas o no lo sean. Se podrá solicitar la
carencia un máximo 12 cuotas mensuales en cada bloque de 10 años. Si no se
utilizan todas las cuotas posibles en el plazo de 10 años, no serán
recuperables. El plazo de devolución será en bloques de 10 años.
Las hipotecas están sujetas a una serie de condiciones
económicas que el cliente aceptó al firmar el préstamo. La subrogación
hipotecaria permite al cliente cambiar el préstamo hipotecario a otra entidad,
con el fin de mejorar sus condiciones y conseguir un ahorro. La subrogación
hipotecaria implica unos gastos que conviene analizar (notaría, registro,
impuestos, tasación, gestoría y comisión de subrogación) para determinar si las
ventajas que ofrece la nueva entidad financiera compensarán los gastos de dicha
subrogación.
¿Qué es la subrogación
hipotecaria?
La subrogación hipotecaria se entiende como un trámite que
se realiza con el préstamo hipotecario que consiste en el cambio del mismo de
una entidad financiera a otra. Si por ejemplo tenemos nuestro préstamo
hipotecario en una entidad "x" y nos damos cuenta que en una entidad "y", nos
ofrecen mejores condiciones y nos decidimos por cambiar el préstamo a la entidad
"y", lo que estamos realizando es una subrogación hipotecaria. Si en un banco un
préstamo hipotecario se encontraba referenciado al Euribor más un diferencial
del 0,85%, y al realizar la subrogación hipotecaria el préstamo pasa a
estar sometido al Euribor más un diferencial del 0,35%, nos beneficiaremos en
este caso de una rebaja en la cuota por el menor diferencial que aplica la nueva
entidad a nuestro préstamo. Pero hay que tener en cuenta que la subrogación
hipotecaria acarrea unos gastos, que hay que considerar, para ver si resulta
conveniente o no realizarla.
Objetivo de la subrogación.
Gastos y análisis previos.
El objetivo de la subrogación hipotecaria es lograr
mejorar la condiciones económicas del préstamo hipotecario, por lo tanto, las
posibles futuras ventajas al realizar la operación deben ser reales y haber sido
bien estudiadas y deben compensar los gastos de la operación. Los gastos de la
subrogación hipotecaria se refieren a la notaria, el registro y la gestoría,
pero tampoco hay olvidar que se deberá hacer frente a la comisión de
subrogación, que es aquella cláusula que se firma con la entidad que concede el
préstamo al cliente, en el caso de que decida cambiar el préstamo hipotecario
desde esa entidad a otra.
La comisión de subrogación no suele ser alta, generalmente
no es un valor superior al 1%, de modo que para una hipoteca de 150.000 euros el
1% a pagar por dicha comisión ascendería a 1.500 euros. La comisión de
subrogación normalmente será un valor entre el 0,5 y el 1% sobre el importe
pendiente del préstamo hipotecario.
Es conveniente realizar un
estudio de las condiciones que ofrecen diferentes entidades, para comprobar que
cantidad de dinero nos ahorramos en ellas y si realmente compensan los gastos
que se derivan de la subrogación. Se debe
realizar un análisis sobre todo del tipo de
interés y de las comisiones.
Ejemplo de subrogación.
Un cliente tiene una hipoteca con 150.000 euros de capital
pendiente, restándole 20 años de hipoteca y encontrándose esta referenciada al
Euribor más un diferencial del 1%. El cliente paga mensualmente una cuota de 909
euros. En otra entidad le ofrecen Euribor más el 0,50% de diferencial. Pues
bien, si realiza la subrogación hipotecaria, cambiando su préstamo a esta otra
entidad, la cuota mensual será de 870 euros. Es decir, un ahorro al mes de 39
euros en cada cuota mensual, lo que supone un ahorro anual de 468 euros, y como
restan 20 años de hipoteca, estamos hablando de 9.360 euros de ahorro final. La
cantidad de ahorro irá variando a lo largo de la vida del préstamo, ya que las
cuotas mensual cambian tras cada actualización de la hipoteca en las
correspondientes revisiones de la misma
Ahora contabilicemos los gastos: entre notaría, registro,
impuestos, tasación y gestoría, supongamos unos gastos de 1000 euros, y que la
comisión de subrogación sea del 1%. Al ser el 1% y tener la hipoteca 150.000
euros de capital pendiente, estaremos hablando de 1.500 euros de gastos en este
concepto. 1.500 euros por la comisión de subrogación que sumados a los 1.000 de
los otros gastos, supondrán un gasto total de 2.500 euros. Una cifra muy
inferior al ahorro de 9.360 que supondrá las mejoras de las condiciones del
préstamo en la nueva entidad. En este caso si que resultaría positivo realizar
la subrogación hipotecaria. Hay que tener en cuenta que estos datos son
aproximados, y como comentábamos varían tras las revisiones que las entidades
aplican a las hipotecas a interés variable de forma semestral o anual para
actualizarlas con los nuevos valores del Euribor o el índice de referencia al
que se encuentren referenciadas.
El BCE mantiene los tipos de
interés en el 1% y Trichet señala que Grecia no entrará en suspensión de pagos
Jean-Claude Trichet señala que se mantendrán los tipos de
interés en el 1% y que Grecia no caerá en suspensión de pagos. Al mantener los
tipos de interés en el 1%, el Euribor seguirá señalando sus valores
excepcionalmente bajos.
Trichet, el presidente del Banco Central Europeo (BCE) ha
señalado que se mantendrán los tipos de interés en 1%, y señaló que espera un
crecimiento moderado y desigual en la Eurozona en el presente año. Tras las
declaraciones de Jean-Claude Trichet, el euro ha recuperado los puntos perdidos
durante la sesión.
La moneda europea ha ido cediendo terreno y lo seguía
haciendo en el día de hoy, debido a la incertidumbre que existe de que se puedan
afrontar los problemas de la deuda de Grecia. En este sentido el mandatario del
instituto emisor europeo ha sido contundente al señalar que Grecia no suspenderá
pagos. En este sentido el presidente de la autoridad monetaria europea ha
considerado que el compromiso del Gobierno de Grecia por reducir su déficit
fiscal es muy serio y factible.
Trichet además ve con buenos ojos la eventual intervención
del Fondo Monetario Internacional (FMI) en el plan de rescate al país griego por
la Unión Europea. De esta manera y para contribuir en la salida de Grecia a sus
problemas económicos el BCE ha confirmado que seguirá aceptando activos con
calificación de riesgo BBB hasta finales de 2010, aunque con ciertas
limitaciones.
La decisión de mantener los tipos de interés en el 1%
tiene la finalidad de apoyar la recuperación económica de la Eurozona. Este
mantenimiento del nivel de los tipos de interés, impedirá que el Euribor salga
de su situación de estabilidad y se mantendrá en los actuales valores de mínimos
históricos.
El Banco de España confirma el
1,215% del nivel mensual del Euribor en el mes de marzo de 2010
El Banco de España confirmó el pasado 5 de abril el nivel
mensual alcanzado por el Euribor el mes de marzo de 2010, 1,215%
El Banco de España ha confirmado el día 5 de abril
el nivel mensual alcanzado por el Euribor el mes de
marzo de 2010. Este valor es el 1,215% y es un
mínimo histórico. Se sitúa además 0,010 puntos por
detrás del nivel mensual del pasado mes de febrero
que fue del 1,225%.
La confirmación por parte del Banco de España de la
tasa mensual alcanzada por el Euribor en marzo de
2010, será seguida posteriormente por la publicación
en el Boletín Oficial del Estado de este valor y
entonces bancos y cajas deberán aplicarlo a las
nuevas hipotecas que se formulen y a aquellas que se
sometan a la revisión correspondiente utilizando
dichos valores del Euribor.
El Euribor en marzo de 2009 se situó en el 1,909% y
ahora en marzo de 2010 en el 1,215%, y esta
diferencia supondrá una rebaja en las hipotecas que
se revisen a partir de estos datos. Durante 2009 las
hipotecas referenciadas al Euribor y que se
revisaban con carácter anual experimentaban rebajas
mucho mayores que las que se están produciendo en
2010, debido a que la diferencia entre el Euribor de
2008 y el Euribor de 2009 era mucho mayor que la
diferencia que existe entre el Euribor de 2010 y el
Euribor de 2009. La tendencia bajista del Euribor
comenzó el 10 de octubre de 2008 y durante los
últimos meses de 2008 y primeros de 2009 se
sucedieron los mayores retrocesos. Tanto es así, que
el Euribor paso en pocos meses de encontrarse en
máximos históricos durante el tercer trimestre de
2008 a mínimos históricos en el segundo trimestre de
2010.
